Теория и математика моделей DSGE и почему модели DSGE должны использоваться в бизнесе
Экономику обычно определяют как социальную науку, изучающую поведение людей с точки зрения выбора, сделанного отдельными людьми и обществами перед лицом дефицита. Дефицит здесь относится к ситуации наличия конечных и ограниченных ресурсов, а также наличия безграничных потребностей со стороны агентов внутри общества. Из-за этого разрыва перед всеми обществами стоит задача ответить на три фундаментальных вопроса: что производить? Как это произвести? И для кого это нужно производить?
Эти проблемы можно разбить на две основные категории: микроэкономика и макроэкономика. Микроэкономика фокусируется на разукрупненных секторах экономики. В частности, он изучает процесс принятия решений фирмами, отдельными потребителями и домашними хозяйствами. Макроэкономика, с другой стороны, фокусируется на агрегированных секторах экономики. Эта отрасль экономики занимается рекомендациями по политике и оценивает такие аспекты, как общий уровень цен, занятость и объем производства.
С помощью этих определений мы видим, что макроэкономисты рассматривают эффективность экономики, одновременно пытаясь определить области в экономике, которые могут препятствовать достижению макроэкономических целей.
Теперь вопросы макроэкономической политики обычно включают компромисс между аспектами экономики. Ключевым фактором в реализации успешной политики является понимание силы конкурирующих аспектов рассматриваемого политического вопроса. Чтобы оценить эти сильные стороны, нужно провести эксперимент. В идеале над экономикой должен быть проведен настоящий эксперимент, чтобы понять и оценить результаты. Однако обычно это невозможно из-за затрат, времени и этических соображений. Таким образом, единственное место для проведения эксперимента - модели, разработанные для понимания экономики.
Чтобы понять это немного лучше, давайте рассмотрим вопрос политики, который имеет конкурирующие аспекты. Как повлияет увеличение государственных расходов на экономику? Что ж, теория предполагает, что увеличение государственных расходов увеличит совокупный спрос и объем производства. Однако опасения по поводу платежеспособности бюджета могут привести к сокращению частных расходов, что приведет к сокращению производства. Какой из этих исходов был бы более вероятным, учитывая их относительную силу?
Обычно построение модели включает некоторые аспекты теории. Это потому, что модель должна отражать какой-то аспект «реальной жизни». Проблема с этим подходом состоит в том, что мы не знаем, сильнее ли влияние теории, чем влияние какого-то внешнего фактора. Для оценки этого следует использовать модели динамического стохастического общего равновесия (DSGE).
В макроэкономике (и макроэкономических исследованиях) модели DSGE рассматриваются как довольно хорошее представление о том, как работает рыночная экономика. Он предлагает альтернативный подход к традиционным статическим представлениям об экономике, и они могут быть адаптированы для различных целей. Для анализа экономической политики модели DSGE построены на трех взаимосвязанных аспектах: спрос, предложение и денежно-кредитная политика.
Уравнения, которые строят модели DSGE, основаны на ключевых предположениях о поведении основных агентов в экономике (домохозяйства, фирмы и правительство). Со временем эти агенты взаимодействуют на рынке, пока не достигнут некоторой точки «общего равновесия». Для этой экономики предположим, что существует только два типа товаров: промежуточные товары и конечные товары. Промежуточный товар - это товар, который используется в качестве сырья для производства готового продукта, тогда как конечный товар - это товар, который потребляется в качестве конечного продукта для удовлетворения текущих желаний или потребностей.
В рамках этой модели домохозяйство потребляет конечный товар, производимый различными фирмами. Поскольку существует два типа товаров, существует два типа фирм. Фирмы, производящие промежуточные товары, производят конкретный товар, который затем передают фирме, производящей конечный товар. Затем эта фирма упаковывает дифференцированные товары и затем продает их на конкурентном рынке.
При всех этих взаимосвязанных аспектах последним компонентом моделей DSGE является их стохастический характер. Это означает, что есть некоторая часть модели, которая определяется случайным образом. Стохастические события непредсказуемы и не имеют стабильного паттерна или порядка. Таким образом, это добавляет неопределенности в экономику и порождает экономические колебания. Это ключевой аспект модели, потому что без него прогнозируется, что экономика будет расти по известному пути вечно.
Теперь, понимая отношения между агентами, делаются предположения о каждом агенте, а затем разрабатываются индивидуальные наборы уравнений.
Проблема домашнего хозяйства состоит в том, чтобы максимизировать полезность, при этом предполагается, что большее потребление увеличит полезность, а более продолжительное рабочее время снизит полезность. Но домашние хозяйства не могут потреблять бесконечное количество товаров. Вместо этого на них действует бюджетное ограничение, согласно которому все источники дохода должны быть одинаковыми для всех видов использования дохода.
Когда решается задача максимизации, будет обнаружено, что (при прочих равных условиях) увеличение потребления может быть реализовано только за счет увеличения продолжительности рабочего дня. Таким образом, существует компромисс между потреблением и досугом. Дальнейшая оценка также покажет, что домохозяйство должно выбирать между потреблением дополнительных товаров сегодня и потреблением в будущем. Какой из этих эффектов будет сильнее?
Цель фирмы - максимизировать прибыль при работе на совершенно конкурентном рынке. Предположение о совершенной конкуренции не всегда выполняется, но предполагается, потому что оно представляет собой идеальные сценарии и эффективно функционирующие рынки. Однако совершенная конкуренция также подразумевает, что фирмы не получат экономической прибыли в долгосрочной перспективе. Это происходит из-за прихода на рынок новых фирм с течением времени (поскольку входного барьера нет), что снижает рыночную цену.
Для производства товаров фирма использует такие ресурсы, как капитал и рабочая сила. В идеале производственная функция должна демонстрировать постоянную отдачу от масштаба. Это означает, что выпуск фирмы будет увеличиваться ровно пропорционально увеличению всех затрат, и это говорит о том, что никакие затраты не будут потрачены впустую. После проведения максимизации будет обнаружено, что снижение реальной заработной платы приведет к увеличению спроса на рабочую силу. Это ожидается, потому что это означает, что при более низких затратах на наем работников фирмы будут готовы нанимать больше рабочей силы.
Теперь этот процесс можно выполнить для каждого агента в модели, и я приложу документы, которые продолжат этот процесс, но концепции останутся прежними. После проведения всех оптимизаций рынок очистится (или достигнет «общего равновесия»), когда будет удовлетворена последовательность эндогенных переменных модели, определяющих условия, определяющие равновесие. Это означает для предыдущего примера: домохозяйство будет решать, сколько потреблять, инвестировать и работать, с целью максимизации полезности, принимая цены как заданные. Кроме того, фирма будет решать, сколько производить, выбирая оптимальное количество рабочей силы и капитала, принимая цены на ресурсы как заданные и в зависимости от технологии.
Хотя представленные выше сценарии относятся к экономической деятельности и оценке экономической политики, я считаю, что модели DSGE применимы в большем количестве сценариев. Рассмотрим платформу для создания контента, которая пытается побудить пользователей публиковать больше и повысить общую вовлеченность платформы. Каков будет эффект от добавления новой функции, например, премиум-пользователей? Идея состоит в том, что премиум-пользователи будут иметь доступ к эксклюзивным группам и функциям на платформе, к которым обычные пользователи не будут иметь доступа.
Что ж, теория может предполагать, что это побудит пользователей быть более активными и присоединиться к эксклюзивным группам пользователей, тем самым увеличивая вовлеченность. Однако опасения по поводу исключения могут заставить некоторых создателей негативно относиться к платформе и снизить общее использование. Какой из этих исходов был бы более вероятным, учитывая их относительную силу? Для оценки этого следует использовать модели DSGE.
Ссылки и другие полезные материалы:
Макроэкономика Оливье Бланшара
Макроэкономика Н. Грегори Мэнкью
Aeaweb.org/articles?id=10.1257/jep.32.3.113
Sciencedirect.com/science/article/pii/S1517758017300930
Newyorkfed.org/medialibrary/media/research/epr/10v16n2/1010sbor.pdf
